Время диктует свои условия: чтобы удовлетворить довольно высокие потребности клиентов, необходимо разрабатывать новые стратегии, новые методы решения насущных вопросов. После того, как появились фьючерсы, опционы, форварды, свопы, CFD и т. д., определилось название рынка, объединяющего все эти активы.
Производный рынок – место обращения срочных финансовых инструментов, составная часть финансовой системы. Производный - по причине, того, что является производным от базового товара (акции, валюта, облигации, ставки, индексы и т.д.). Срочный - т.к. каждый контракт на этом рынке имеет определенный срок жизни.
Инструменты срочного рынка:
- фьючерсы – соглашение о купле/продаже товара в будущем по оговоренным условиям сейчас, контракты стандартизированы и торгуются на бирже;
- опционы – соглашение о праве/обязанности купить/продать актив по оговоренным условиям сейчас;
- форварды – тоже самое, что и фьючерсы, только контракты не стандартизированы и торгуются на внебирже;
- свопы – обменная сделка товарами с одновременным заключением обратной сделки по условиям, оговоренным сейчас;
- CFD – соглашение о курсовой стоимости актива.
Как видим из определений, договоренности, достигнутые сейчас, будут исполнены в будущем.
Рынок производных инструментов в России на примере рынка FORTS ПАО «Московская Биржа».
Срочная секция на ПАО «Московская Биржа» также называется рынком FORTS. Клиринг находится в ведении "Национальный Клиринговый Центр". Среднедневной оборот по фьючерсам на начало 2019 года – 270 – 300 млрд. руб./день, по опционам – 15 – 20 млрд. руб./день.
Основные преимущества FORTS по сравнению с фондовой секцией для трейдеров и спекулянтов состоят в следующем:
1) Для приобретения срочного контракт необходимо иметь всего лишь гарантийное обеспечение (ГО, оно как правило составляет от 5-20% от стоимости контракта), а это является скрытым плечом, примерно от 1 к 5 до 1 к 20. При такой системе ГО вам не надо платить деньги за гарантийное обеспечение, как на фондовой секции;
2) Отсутствие дополнительных издержек, т.к. комиссия за совершение сделок гораздо меньше чем, при покупке базовых активов.
Самые популярные инструменты по обороту торгов на FORTS:
- на пару доллар/рубль (код - Si);
- на североморскую смесь нефти марки Brent (код - Br);
- на индекс RTS (код - RI);
- на акции ПАО «Сбербанк» (код - SR);
- на акции ПАО «Газпром» (код - GZ)
Расписание торгов (московское время):
Источник по ссылке.
Стратегии торговли на срочном рынке:
Надо понимать, что практически весь объем торгов на срочном рынке делают спекулянты (извлечение прибыли на коротком промежутке времени) и трейдеры (заключают контракты с целью захеджировать свои позиции по базовым активам).
Спекулянты в основной своей массе ловят краткосрочные движения, а именно:
- скальпируют;
- используют алгоритмическую работу;
- торгуют на новостях;
- торгуют по техническим фигурам;
- ведут торговлю при пробитии тренда, либо отскока от него.
Хеджеры с целью покрытия рисков:
- открывают противоположные позиции по базовым активам;
- покрывают риски (хеджируются) по основным позициям опционами.
Удачных Вам инвестиций...!!!